Proprietary Trading คืออะไร? มือใหม่หัดลงทุนต้องรู้

Proprietary trading หรือ prop trading เป็นการที่บริษัทจ้างและให้ทุนกับผู้เชี่ยวชาญในการซื้อขาย Forex, หุ้น, พันธบัตร, คริปโต, ดัชนี และสินทรัพย์อื่นๆ

โดยนักเทรดผู้เชี่ยวชาญที่ถูกว่าจ้างสามารถดำเนินการในตลาดการเงินที่หลากหลายเพื่อค้นหาโอกาสในการเทรดให้ได้กำไร หน้าที่หลักของเทรดเดอร์ที่มีกรรมสิทธิ์ในการลงทุนแทนบริษัทคือการทำกำไรให้มากที่สุดเท่าที่จะเป็นไปได้ เพื่อแบ่งปันผลกำไรกับบริษัทนั่นเอง

นอกจากนี้ บริษัทที่เป็นผู้ให้กรรมสิทธิ์ในการเทรดสามารถให้บริการเพิ่มเติมได้ รวมถึงการฝึกอบรม การฝึกสอนแบบมืออาชีพ เพื่อให้การสนับสนุนนักเทรดที่ทำหน้าที่เทรดให้กับบริษัท และทำให้นักเทรดได้พัฒนากลยุทธ์การลงทุนให้มีประสิทธิภาพมากยิ่งขึ้น

ในบทความนี้ เราจะมาเจาะลึกหลักการเทรดแบบ Proprietary trading และข้อดี-ข้อเสียของกลยุทธ์นี้

Proprietary Trading คืออะไร? มีหลักการอย่างไร?

สาเหตุผลก็คือบริษัทต่างๆ (ธนาคารหรือสถาบันการเงิน) ต้องอาศัยตัวแทนเพื่อช่วยในการเทรดหุ้นและทำกำไรให้กับบริษัทผ่านบัญชีของบริษัท ซึ่งสถาบันเหล่านี้มีเงินทุนที่มากกว่าและมีซอฟต์แวร์การซื้อขายขั้นสูงเพื่อสร้างสัญญาณการซื้อขายหรือสร้างแบบจำลองที่แอดวานซ์กว่า

เปิดโอกาสให้นักเทรดที่เป็นตัวแทนของบริษัทสามารถใช้กลยุทธ์ต่างๆ ได้ รวมถึงเทคนิคพิเศษ เช่น การเก็งกำไร การซื้อขายระดับมหภาค การเก็งกำไรจากดัชนีหรือความผันผวน และเทคนิคอื่นๆ อีกมากมายเพื่อเพิ่มผลกำไรให้ได้มากที่สุด

ในขณะเดียวกัน Proprietary trading ก็ถือเป็นหนึ่งในรูปแบบการลงทุนที่เสี่ยงที่สุด แต่ก็ยังมีธนาคารพาณิชย์หรือธนาคารเพื่อการลงทุนหลายๆ รายที่ทำกำไรได้มหาศาลจากรูปแบบการลงทุนดังกล่าว อย่างไรก็ตาม นักเทรดรายย่อยจะไม่สามารถเข้าร่วมหรือมีส่วนเกี่ยวข้องใน Prop trading ได้ เนื่องจากหลักการนี้ไม่ได้เป็นการดำเนินการซื้อขายในนามของลูกค้าแต่เป็นในนามของบริษัท

ข้อดีของ Proprietary Trading

ข้อดีของการเทรดแบบ Prop trading คือกำไรที่มากกว่าปกติ ขณะที่โบรกเกอร์ส่วนใหญ่สร้างรายได้จากค่าคอมมิชชั่นและรูปแบบผลตอบแทนที่แตกต่างกัน นักเทรดในนามของบริษัทอาจมีโอกาสแบ่งปันกำไรกับบริษัทถึง 100% นอกจากนี้ นักเทรดตัวแทนยังได้ขยายโอกาสในการลงทุนอีกด้วย

ข้อดีสำหรับบริษัท

กลยุทธ์นี้ช่วยให้ธนาคารและสถาบันสร้างรายได้สูงสุด ยิ่งไปกว่านั้น บางครั้งสถาบันการเงินเหล่านั้นอาจไม่ได้จ้างนักเทรด แต่ดำเนินการด้วยตัวเองเพื่อให้ได้กำไรสูงขึ้น

ความยืดหยุ่นในการเลือกสินทรัพย์ที่จะลงทุนก็เป็นอีกหนึ่งข้อได้เปรียบของการเทรดแบบ Proprietary trading พูดง่ายๆ ก็คือ ธนาคารสามารถซื้อหลักทรัพย์เพื่อวัตถุประสงค์ในการเก็งกำไร และเริ่มขายหลักทรัพย์ให้กับลูกค้าของตนในภายหลัง เพื่อสต็อกสินค้าคงคลังที่ปลอดภัยสำหรับอนาคต สามารถให้สินทรัพย์เป็นเงินกู้สำหรับผู้ที่ต้องการขายชอร์ต (Short sell)

ส่งผลให้บริษัทต่างๆ มีโอกาสเป็นแรงขับเคลื่อนสำคัญของตลาด โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อต้องจัดการกับสินทรัพย์บางประเภทโดยเฉพาะ บริษัทสามารถใช้ความสามารถของตนเพื่อให้ลูกค้ามีสภาพคล่องเพิ่มขึ้นในการลงทุนหลักทรัพย์บางตัว

ข้อดีสำหรับนักเทรด

สำหรับนักเทรดตัวแทน พวกเขาสามารถเข้าถึงกลุ่มเทคโนโลยีขั้นสูงและการขยายเงินทุนได้อย่างเต็มที่ ทำให้สามารถใช้กลยุทธ์ใดๆ ก็ตามแบบไร้ข้อจำกัด รวมถึงวิธีการอัตโนมัติเพื่อดำเนินการซื้อขายหลายพันรายการพร้อมกัน

ด้วยแพลตฟอร์มการซื้อขายที่มีฟีเจอร์ครบครันทำให้นักเทรด Prop สามารถดำเนินการในตลาดการเงินได้หลายรูปแบบ ทำให้กระบวนการทำการซื้อขายความถี่สูงเป็นไปอย่างอัตโนมัติ นักเทรดที่เป็นตัวแทนจะมีเครื่องมือสำคัญทั้งหมดที่จำเป็นในการพัฒนา ทดสอบ ดำเนินการ และปรับปรุงกลยุทธ์ของพวกเขา

คำถามทั่วไปเกี่ยวกับ Proprietary Trading

Q: Proprietary trading เป็นเทคนิคที่ดีจริงหรือ?

A: การเทรดแบบ Proprietary trading เพิ่มโอกาสในการเทรดชนะมากกว่าการเทรดทั่วไป ในขณะเดียวกัน กลยุทธ์นี้ก็เป็นหนึ่งในแนวทางการเทรดที่มีความเสี่ยงมากเช่นกัน นอกจากนี้ยังไม่มีให้บริการสำหรับนักเทรดรายย่อยหรือโบรกเกอร์ที่ดำเนินการในนามของลูกค้า อย่างไรก็ตาม หากท่านเป็นตัวแทนธนาคารหรือบริษัท ท่านอาจต้องการใช้การซื้อขายหุ้นเป็นแหล่งหลักของกำไรส่วนเกิน

Q: บริษัท Proprietary trading ที่เป็นที่นิยมมากที่สุดมีอะไรบ้าง?

A: มีบริษัทที่ทำหน้าที่เป็นตัวแทนการเทรดหลายๆ บริษัทที่ประสบความสำเร็จอย่างมาก แต่ 5 อันดับบริษัทที่ได้รับความนิยมสูงสุด ได้แก่ Topstep Futures, Fidelcrest, Funded Trader, Lux Trading Firm และ Surge Trader ซึ่งแต่ละแห่งก็อาจเน้นลงทุนในสินทรัพย์ที่แตกต่างกัน

Q: นักเทรดตัวแทนสามารถสร้างกำไรได้มากแค่ไหน?

A: กำไรขึ้นอยู่กับกลยุทธ์ที่เลือกและกองเทคโนโลยีที่มีอยู่ นอกจากนี้ ผลลัพธ์จะขึ้นอยู่กับทักษะ ความรู้ และประสบการณ์การเทรดของเทรดเดอร์ โดยทั่วไปแล้ว เทรดเดอร์ที่เป็นกรรมสิทธิ์จะทำเงินได้ตั้งแต่ 40,000 ถึง 1 ล้านดอลลาร์ขึ้นไป อย่างไรก็ตาม เทรดเดอร์มือใหม่จะทำเงินได้น้อยลงในช่วงเริ่มต้นอาชีพของพวกเขา

Q: บริษัท Proprietary trading สามารถทำกำไรได้มากเท่าไหร่?

A: ในฐานะบริษัท Proprietary trading รายได้ของบริษัทนั้นสูงกว่ามาก ระดับของกำไรขึ้นอยู่กับเปอร์เซ็นต์ที่ตกลงกันไว้ ระดับเฉลี่ยแตกต่างกันไปตั้งแต่ 20% ถึง 50% ของทุกการซื้อขาย

Q: การเทรดแบบ Proprietary trading ถูกต้องหรือไม่?

A: การเทรดแบบ Proprietary trading นั้นไม่ใช่เรื่องผิด เป็นเทคนิคที่บริษัท, สถาบันการเงิน, กลุ่มต่างๆ หรือบริษัทโบรกเกอร์สามารถใช้ได้ เทคนิคนี้ก็เป็นเรื่องถูกต้องสำหรับบุคคลทั่วไปเช่นกัน แต่จะใช้ได้กับการลงทุนในนามของบริษัทของตัวเองเท่านั้น อย่างไรก็ดี นักลงทุนจะต้องตรวจสอบให้แน่ใจว่าประเทศที่ท่านพำนักอาศัยอยู่ในขอบเขตอำนาจศาลที่รองรับการเทรดแบบ Proprietary trading หรือไม่

บทความนี้ไม่มีและไม่ควรถูกพิจารณาว่ามีคำแนะนำหรือคำปรึกษาด้านการลงทุน รวมถึงข้อเสนอหรือการชักชวนในการทำธุรกรรมใดๆ ในตราสารทางการเงิน ทั้งนี้ นักลงทุนควรขอคำแนะนำจากที่ปรึกษาทางการเงินอิสระ เพื่อให้แน่ใจว่าคุณเข้าใจความเสี่ยงก่อนตัดสินใจลงทุน