Menentukan Maksud Spoofing di Pasaran Saham

Sebelum kita menentukan maksud spoofing, ia harus jelas 100% kepada semua pembaca kami - teknik ini tidak boleh digunakan. Spoofing adalah satu bentuk manipulasi pasaran saham apabila pedagang cenderung membuat pesanan jual atau beli yang besar tanpa sebenarnya niat untuk menjual atau membeli aset. Idea utama adalah untuk membuat pasaran tiruan yang dilihat oleh pedagang lain sebagai permintaan tinggi untuk aset tertentu (contohnya, saham, bond, futures dan instrumen lain yang diperdagangkan).

Spoofer membuat pedagang meletakkan ratusan bahkan ribuan pesanan untuk mendorong mereka ke aset yang sama dengan yang mereka gunakan untuk melakukan spoofing. Akibatnya, harganya terus meningkat kerana pesanan palsu yang tidak berkesudahan, sementara inflasi tiruan membawa keuntungan besar kepada spoofer.

Dalam artikel ini, kami akan cuba menentukan makna spoofing dan cara kerjanya. Maklumat tersebut akan membantu mengelakkan anda daripada terlibat dalam isyarat palsu. Apa sahaja yang anda lakukan, ingatlah bahawa membuat keputusan pasaran yang tepat hanya mungkin dilakukan dengan bantuan teknikal analisis, petunjuk dan instrumen lain yang menjamin gambaran keseluruhan pasaran yang lebih luas.

Definisi Spoofing dan Bagaimana Ia Berfungsi

Kami telah mengatakan bahawa ini adalah teknik khusus yang digunakan untuk memanipulasi pasaran. Tidak ada yang tahu bila dan dari mana asalnya. Spoofer pertama kali dilihat pada tahun 2010 ketika cuba memanipulasi instrumen perdagangan berasaskan komputer yang baru ditubuhkan. Pada tahun yang sama, pengawal selia tempatan dan petugas penegak hukum mulai mengambil langkah-langkah drastik untuk mencegah pasar kewangan palsu.

Idea ini cukup mudah:

1. Seorang pedagang membuat beberapa pesanan beli yang sangat kelihatan tanpa ada niat untuk menyimpannya.
2. Kemudian, pedagang membuat pesanan lain dari jenis yang berlawanan (menjual) sementara yang pertama baru saja dibatalkan atau masih aktif.
3. Pesanan beli menaikkan harga aset, menjadikan penjual lebih aktif daripada sebelumnya dan sebaliknya.

Ini membantu mewujudkan kekacauan pasaran untuk memanipulasi keadaan atau menarik perhatian pedagang dari instrumen yang disasarkan. Dengan kata lain, kita dapat melihat serangkaian perdagangan offset yang menciptakan kesan pasaran yang layak untuk masuk dengan posisi beli atau jual. Pada hakikatnya, ia tidak begitu bernilai.

Mengapa Spoofing Haram

Beberapa negara telah mengambil langkah drastik untuk mengesan spoofer. Di United Kingdom, pihak berkuasa tempatan berhak mendenda mereka. Metodologi menjadi tidak sah di Amerika Syarikat juga bermula dari tahun 2010. Beberapa pemula mendefinisikan spoofing sama dengan pelapisan. Walau bagaimanapun, kedua strategi ini sedikit berbeza. Lapisan merujuk kepada membuat banyak pesanan untuk komoditi yang sama dengan harga yang berbeza.

Denda Terbesar Spoofing dan Kes Penipuan Jenayah

Pihak berkuasa beberapa negara telah membawa beberapa kes dan tuntutan mahkamah berprofil tinggi. Ini termasuk beberapa pendakwaan yang mapan dan denda harus dibayar kerana melanggar peraturan perdagangan. Berikut adalah beberapa kes yang paling popular:

1. Pada tahun 2013, Michael Coscia didenda $2.8 juta oleh Suruhanjaya Perdagangan Berjangka Komoditi U.S. Tambahan lagi, dia dilarang berdagang selama 1 tahun.
2. Pada tahun 2014, "Rusia" yang terkenal (Igor Oystacher dari Chicago) dijatuhkan hukuman denda $150,000 oleh CME. Igor juga mendapat larangan perdagangan selama 1 bulan.
3. Pada tahun 2018, sekumpulan institusi kewangan terkenal (HSBC, UBS, dan Deutsche Bank) bersetuju untuk membayar penyelesaian $47 juta untuk menipu caj sivil.

Kesimpulan

Sekiranya anda ingin menentukan makna spoofing, anda mungkin menganggapnya sebagai menggertak. Seorang pedagang membuat banyak pesanan dan menentangnya dengan pesanan baru untuk memanipulasi pasaran dan membuat bunyi tiruan untuk mendorong harganya. Namun, itu tidak bermaksud spoofer mempunyai niat untuk mengisi pesanan. Lebih-lebih lagi, dia boleh membuat ribuan pesanan baru dengan perdagangan yang lebih kecil agar harga tetap tinggi. Teknik ini tidak sah di kebanyakan negara di seluruh dunia. Selain itu, pengawal selia dan pembuat undang-undang mengusahakan alat canggih untuk mengesan spoofer, mendenda mereka, atau memulai tuntutan jenayah.

Bahan ini tidak mengandungi dan tidak boleh dianggap sebagai mengandungi nasihat pelaburan, cadangan pelaburan, tawaran atau permintaan untuk sebarang transaksi dalam instrumen kewangan. Sebelum membuat sebarang pelaburan, anda perlu mendapatkan nasihat daripada penasihat kewangan bebas untuk memastikan anda memahami risiko.