На фоне неоднозначной статистики и осторожных настроений в преддверии публикации данных по инфляции в США в среду рынкам не удаётся удержать оптимизм, преобладавший в начале недели. Это позволяет доллару США отыграть часть потерь после неудачного начала недели, вызванного главным образом слабыми данными и заявлениями представителей ФРС.
Несмотря на то что доллар США не спешит снижаться, пары EURUSD и GBPUSD, а также валюты Антиподов остаются нестабильными: трейдеры опасаются, что центральные банки за пределами США начнут снижать ставки раньше, а также беспокоятся об экономических проблемах за пределами США.
Кроме того, нефть марки Crude Oil практически не меняется после самого сильного за семь недель падения накануне. Причиной могут быть противоречивые новости о геополитической напряжённости в Красном море и Китае. Золото тем временем умеренно дорожает: в условиях рыночной неопределённости трейдеры обращаются к этому драгоценному металлу, особенно на фоне снижения доходности и укрепления фондовых рынков.
Фондовые рынки Уолл-стрит и Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись в плюсе, однако фьючерсы на американские акции остаются под небольшим давлением.
Тем временем покупатели BTCUSD и ETHUSD берут передышку после впечатляющего роста накануне, а заявления председателя Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC) подогревают оптимизм по поводу одобрения спотовых ETF.
Ниже представлены последние изменения по основным активам:
- Нефть марки Brent после самого сильного почти за два месяца падения накануне остается без выраженного направления вблизи $76,50.
- Цена на золото прибавляет 0,40% за день и сейчас торгуется примерно по $2 035 после неудачного начала недели.
- Индекс доллара США с трудом удерживается в районе 102,50 и ищет новые сигналы, которые помогут сохранить достигнутый на прошлой неделе рост.
- Уолл-стрит закрылась с небольшим ростом, как и фондовые рынки Азиатско-Тихоокеанского региона закрылись с небольшим ростом. Акции Великобритании и Европы в первый час торгов демонстрируют разнонаправленную динамику.
- BTCUSD и ETHUSD незначительно снижаются, частично нивелируя сильный рост предыдущего дня. Последние котировки составляют около 46 800 и 2 310 долларов соответственно.
Рынок не может определиться с направлением…
Смешанные данные из США и заявления представителей ФРС в понедельник оказали давление на доллар США. При этом Conference Board США опубликовал данные по индексу тенденций занятости за декабрь: показатель вырос до 113,15 с 113,05 (ранее пересмотрен с 112,48), что подтвердило прежний оптимизм в отношении рынка труда США. Однако инфляционные ожидания на год вперёд, согласно опросу Федерального резервного банка Нью-Йорка, снизились с 3,4% до 3,0% — самого низкого уровня с января 2021 года. Коррекционному откату доллара способствовало не только снижение годовых инфляционных ожиданий, но и уменьшение прогнозов инфляции на три и пять лет.
Кроме того, представители Федеральной резервной системы пытались развеять ожидания смягчения политики американского центробанка и поддержать доллар США, несмотря на снижение доходности. Президент Федерального резервного банка Атланты Рафаэль Бостик заявил, что ФРС может дать ограничительной политике время, чтобы сдержать инфляцию, и одновременно допустил первое снижение ставки в третьем квартале. В свою очередь, управляющая ФРС Мишель Боумен выразила готовность поддержать повышение процентных ставок, если прогресс в борьбе с инфляцией остановится, но также отметила, что инфляция может продолжить снижаться и без дальнейшего повышения ставок.
Помимо слабых данных из США и неоднозначных заявлений представителей ФРС, осторожному оптимизму способствовали надежды на улучшение ситуации в Красном море и отсутствие серьёзных негативных новостей из Китая после двухдневного падения на фоне опасений по поводу долга. В понедельник Dow Jones опубликовал сообщение о том, что некоторые судоходные компании договорились с хуситами, чтобы их суда не подвергались нападениям в Красном море. Это, в свою очередь, ослабляет опасения по поводу перебоев в поставках.
Стоит отметить, что в последнее время представители Банка Англии (BoE) придерживаются ястриной позиции, что помогло поддержать покупателей GBPUSD, несмотря на отсутствие импульса для дальнейшего роста после четырёхдневного восходящего тренда.
Что касается данных по Великобритании, рост розничных продаж на сопоставимой основе в декабре замедлился до 1,9% г/г против 2,6% ранее. Данные Barclays о расходах по картам указывают на рост на 2,3% г/г против предыдущего показателя 2,9%.
В еврозоне индекс доверия инвесторов Sentix растёт третий месяц подряд и в январе достиг −15,8 против −16,8 ранее. При этом рост розничных продаж в регионе в ноябре замедлился до −1,1% по сравнению с −0,8% в предыдущем периоде и прогнозом рынка −1,5%. Стоит отметить, что индекс экономических настроений в Европе в декабре вырос до 96,4 против 94,0 ранее. На этом фоне EURUSD остаётся нестабильной парой, хотя демонстрирует небольшой рост в районе 1,0960.
Кроме того, годовая инфляция в Токио, измеряемая индексом потребительских цен (CPI), в декабре замедлилась до 2,4% против 2,6% ранее. Индекс CPI без учёта продуктов питания и энергоносителей также снизился за месяц до 3,5% в годовом выражении против 3,6% ранее. Эти данные поддерживают продавцов USDJPY, хотя доходность казначейских облигаций США пока не демонстрирует импульса к восстановлению.
Следует отметить, что розничные продажи в Австралии в ноябре выросли на впечатляющие 2,0% в годовом выражении против прогнозируемых рынком 1,2% и предыдущего значения −0,2%. Однако этот показатель, наряду со слабыми данными по рынку жилья Австралии и проблемами с долгами в Китае, поддержал покупателей AUDUSD.
Говоря о криптовалютах, председатель Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC) Гэри Генслер охладил оптимизм по поводу одобрения спотовых ETF, написав в соцсетях, что инвестиции в криптовалюты могут быть «чрезвычайно рискованными». Генслер также добавил: «Компании, предлагающие инвестиции в криптовалюты, могут нарушать закон».
- Сильная покупка: USDCAD, USDJPY
- Сильная продажа: Нефть, доллар США, GBPUSD
- Покупка: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Gold
- Продажа: DAX, FTSE 100, BTCUSD, AUDUSD, EURUSD
Несколько публикаций данных второго эшелона, за которыми стоит следить в поисках внутридневных сигналов…
После публикации за последний час слабых данных по промышленному производству Германии внимание внутридневных трейдеров привлекут данные по торговому балансу Канады и США, а также индекс оптимизма малого бизнеса NFIB в США. Однако основное внимание будет приковано к выступлениям глав центробанков: рынки будут искать в них подтверждение того, что в 2024 году страны по всему миру откажутся от ограничительной денежно-кредитной политики. Это, в свою очередь, может улучшить настроения на рынках и оказать давление на доллар США.
Пусть удача сопутствует вам в торговле!
