Vàng đảo chiều đà pullback trong quá trình hình thành biểu đồ tăng giá, tập trung vào PPI của Mỹ, dữ liệu Thất nghiệp

Tâm lý rủi ro của thị trường vẫn chưa xác định vào đầu ngày thứ Năm, sau một ngày đầy biến động, khi kỳ nghỉ lễ Eid ở các khu vực lớn ở châu Á hòa vào tâm trạng thận trọng trước Quyết định lãi suất của Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB). Với tình hình này, Đô-la Mỹ đạt mức tăng theo ngày lớn nhất trong 13 tháng, đồng thời cho phép hàng hóa và AUD, NZD phục hồi trước một khởi đầu ảm đạm cho ngày quan trọng.

Tuy nhiên, Chỉ số Đô-la Mỹ (DXY) ghi nhận mức tăng theo ngày lớn nhất kể từ tháng 3 năm 2023 sau khi lạm phát của Hoa Kỳ và Biên bản Fed làm tăng khả năng chứng kiến sự chậm trễ trong việc cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang (Fed). Đồng bạc xanh cũng ủng hộ những hậu quả địa chính trị liên quan Trung Quốc, Nga và Trung Đông.

Trong khi USD tăng điểm, EUR/USD vẫn suy yếu trong bối cảnh những lo ngại về động thái ôn hòa của ECB. Ngoài ra, GBP/USD cũng phớt lờ những bình luận cứng rắn từ nhà hoạch định chính sách của Ngân hàng Anh (BoE) và sụt giảm trong khi USD/JPY nhảy vọt lên mức cao nhất kể từ năm 1990 trước xu hướng nới lỏng chính sách tiền tệ của Ngân hàng Nhật Bản (BoJ).

Tuy nhiên, dữ liệu lạm phát giảm của Trung Quốc đã không thể thách thức đà bật tăng điều chỉnh của AUD, NZD và hàng hóa, sau khi giảm mạnh, trong khi USD/CAD vẫn đứng vững dù giá Dầu lạc quan trong bối cảnh Ngân hàng Canada (BoC) dừng động thái ôn hòa. Vàng thoái lui khỏi mức đỉnh kỷ lục trước khi có sự phục hồi nhỏ do tâm lý thận trọng của thị trường cùng với hy vọng chứng kiến lãi suất thấp hơn bên ngoài Hoa Kỳ.

Nói về tiền điện tử, BTC/USD và ETH/USD đã phớt lờ xu hướng lạc quan của Đô-la Mỹ để thoát khỏi mức thấp hàng tuần, tăng cao hơn vào cuối năm, trong bối cảnh lạc quan về sự kiện Halving Bitcoin và phê duyệt ETF giao ngay của Ethereum.

Sau đây là những động thái mới nhất của các tài sản chính:

• Dầu Brent giảm dần sự phục hồi của ngày hôm trước từ mức thấp hàng tuần, gần nhất quanh 90,80 USD.
• Giá Vàng di chuyển quanh mức 2.335 USD khi phe mua tìm kiếm thêm tín hiệu để giành lại quyền kiểm soát sau khi đảo chiều từ mức cao kỷ lục.
• Chỉ số USD tăng cao hơn mức 105,00, tăng nhẹ ở mức cao nhất trong 5 tháng.
• Phố Wall đóng cửa trong sắc đỏ trong khi cổ phiếu châu Á - Thái Bình Dương giảm điểm. Ngoài ra, cổ phiếu Châu Âu và Anh giảm nhẹ trong giờ giao dịch đầu tiên.
• BTC/USD và ETH/USD đều kéo dài đà bật tăng của ngày hôm trước với mức tăng nhẹ lên khoảng 70.700 USD và gần nhất tại 3.580 USD.

Phe mua USD tạm nghỉ sau đợt tăng…

Các số liệu lạc quan về Chỉ số giá tiêu dùng (CPI) của Hoa Kỳ, CPI cơ bản và CPI giá cố định của Cục Dự trữ Liên bang Atlanta trong tháng 3 đã đẩy lùi khả năng Fed sẽ cắt giảm lãi suất sớm hơn. Xu hướng cứng rắn cũng nhận được sự ủng hộ từ Biên bản cuộc họp Chính sách tiền tệ của Ủy ban Thị trường mở Liên bang (FOMC) mới đây và thúc đẩy đồng USD. Điều đáng chú ý là Nick Timiraos, người theo dõi Fed của Wall Street Journal (WSJ) cho biết vào cuối ngày thứ Tư rằng việc cắt giảm lãi suất của Fed bây giờ là vấn đề nếu chứ không chỉ là khi nào. Đồng quan điểm, Goldman Sachs cũng lùi thời điểm kêu gọi cắt giảm lãi suất của Fed sang tháng 7 thay vì tháng 6, trong khi Tổng thống Mỹ Joe Biden cho biết: “Tin tức về lạm phát có thể trì hoãn việc cắt giảm lãi suất nhưng chúng tôi sẽ cắt giảm trước cuối năm”.

Ngoài những lo ngại của Fed, được hỗ trợ bởi dữ liệu lạm phát của Mỹ và Biên bản FOMC, các tin tức địa chính trị liên quan Trung Đông, Trung Quốc và Nga cũng khiến tâm lý trở nên tồi tệ và khiến đồng USD tăng giá. Tuy nhiên, Mỹ và Nhật Bản đã chung tay giải quyết mối quan hệ Nga - Trung. Mặt khác, Israel chuẩn bị cho các cuộc tấn công của Iran và Chỉ huy CENTCOM của Hoa Kỳ cũng vậy, điều này làm dấy lên lo ngại của thị trường về khủng hoảng nguồn cung năng lượng và giúp giá Dầu duy trì ổn định hơn bất chấp lượng tồn kho Dầu thô hàng tuần của Hoa Kỳ tăng mạnh.

Cần lưu ý rằng những lo ngại về động thái ôn hòa của ECB và dữ liệu không ấn tượng từ khối đã góp phần vào đà tăng của Đô-la Mỹ nhằm nhấn chìm EUR/USD, đặc biệt khi thị trường chuẩn bị cho Quyết định lãi suất của ECB ngày hôm nay. Ngoài ra, USD/JPY cũng tăng lên mức cao nhất kể từ năm 1990 do quan điểm trái ngược nhau về Fed và BoJ. Tuy nhiên, các nhà hoạch định chính sách đã đưa ra một sự can thiệp bằng lời nói để kéo cặp Yên xuống từ mức cao nhất trong nhiều năm vào đầu ngày thứ Năm.

GBP/USD giảm mạnh nhất trong sáu tháng bất chấp những bình luận cứng rắn từ nhà hoạch định chính sách BoE Megan Greene. Vào cuối ngày thứ Tư, Greene của BoE cho biết, “Lạm phát dai dẳng là mối đe dọa lớn hơn ở Anh so với Mỹ”.

USD/CAD tăng mạnh nhất kể từ đầu tháng 2 bất chấp giá dầu tăng mạnh khi Ngân hàng Canada (BoC) giữ nguyên lãi suất chuẩn nhưng có vẻ ôn hòa.

Với sức mạnh tổng thể của đồng USD, giá Vàng cũng thoái lui khỏi mức cao kỷ lục được ghi nhận vào ngày hôm trước, trước khi bật tăng trong kênh tăng giá hai tuần qua vào đầu ngày thứ Năm. Điều đáng lưu ý là sự phục hồi của XAU/USD thiếu động lực trong bối cảnh dữ liệu lạm phát giảm từ Trung Quốc, một trong những khách hàng sử dụng Vàng hàng đầu thế giới. Tuy nhiên, Ngân hàng Phát triển Châu Á (ADB) đã điều chỉnh lại dự báo kinh tế của Trung Quốc vào năm 2024 và cho phép hàng hóa, cũng như AUD, NZD giảm bớt sự sụt giảm của ngày hôm trước.

• Tăng mạnh: USD/CAD, USD/JPY, US Dollar
• Giảm mạnh: AUD/USD, NZD/USD, GBP/USD
• Tăng: BTC/USD, ETH/USD, Nasdaq, Gold
• Giảm: DAX, FTSE 100, BTC/USD, EUR/USD

Mọi sự chú ý đổ dồn vào ECB, dữ liệu của Mỹ…

Các thông báo chính sách tiền tệ từ ECB sẽ là một sự kiện quan trọng đối với các nhà giao dịch, trong khi thị trường đồn đoán xác nhận một sự tạm ngừng động thái ôn hòa từ ngân hàng trung ương khu vực. Lý do có thể liên quan đến việc Chủ tịch ECB Christine Lagarde không chấp nhận việc cắt lãi suất sớm, điều này nếu được công bố cùng với việc không có biện pháp lãi suất như được dự đoán, có thể cho phép cặp tiền EUR/USD mở rộng phục hồi vào đầu ngày từ mức hỗ trợ cũ trong năm 1.0730.

Mặc dù vậy, Chỉ số giá sản xuất (PPI) của Hoa Kỳ trong tháng 3 và Tuyên bố thất nghiệp hàng tuần sẽ đóng một vai trò quan trọng trong việc xác định động lực thị trường ngắn hạn và có thể thách thức các tài sản rủi ro hơn nếu đạt được kết quả tích cực đáng kể.

Kính chúc Quý Nhà đầu tư giao dịch may mắn!