Các thị trường châu Á-Thái Bình Dương cho thấy sự lạc quan thận trọng vào đầu ngày thứ Hai, tiếp nối đà tích cực từ dữ liệu việc làm của Mỹ hôm thứ Sáu. Tuy nhiên, tâm trạng này thiếu sức mạnh do các tiêu đề tin tức tiêu cực khác cho rủi ro và sự không chắc chắn trước các sự kiện lớn trong tuần này. Thủ tướng Nhật Bản Shigeru Ishiba đã từ chức sau khi đối mặt với áp lực sau thất bại trong cuộc bầu cử tháng Bảy, và OPEC đã công bố mức tăng nguồn cung nhỏ hơn dự kiến. Tin tức về Trung Quốc, Nga và Tổng thống Mỹ Donald Trump cũng thu hút sự chú ý của thị trường.
Vào thứ Sáu, báo cáo việc làm tháng Tám của Mỹ gây thất vọng, với Bảng lương Phi nông nghiệp (NFP) yếu hơn dự kiến, tỷ lệ thất nghiệp cao hơn và tăng trưởng tiền lương trái chiều. Những yếu tố này ủng hộ việc Cục Dự trữ Liên bang cắt giảm lãi suất vào tháng Chín và làm tăng khả năng có thêm hai đợt cắt giảm 0.25% nữa của Fed trước cuối năm. Điều này đã khiến Đô la Mỹ suy yếu, mang lại lợi ích cho các tài sản rủi ro như cổ phiếu và tiền điện tử. Tuy nhiên, cả cổ phiếu và tiền điện tử đều thu hẹp đà tăng để kết thúc tuần với sự tăng trưởng chung.
Tổng thống Trump đã có những bình luận đáng chú ý về cuộc xung đột Nga-Ukraine, bày tỏ sự không hài lòng và gợi ý về các cuộc đàm phán với Tổng thống Nga Vladimir Putin sớm. Ông cũng cảnh báo các công ty nước ngoài phải tôn trọng luật nhập cư của Mỹ sau một cuộc điều tra tại một nhà máy của Hyundai. Trong khi đó, ứng cử viên tiềm năng của ông Trump cho chức chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang, Kevin Hassett, nhấn mạnh rằng ngân hàng trung ương phải duy trì sự độc lập khỏi ảnh hưởng chính trị, bao gồm cả từ Nhà Trắng.
Tại Trung Quốc, Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc đã tăng dự trữ vàng tháng thứ 10 liên tiếp vào tháng Tám, tiếp tục nỗ lực đa dạng hóa khỏi Đô la Mỹ. Trung Quốc cũng thông báo sẽ mở lại thị trường trái phiếu của mình cho các công ty năng lượng Nga. Tháng Tám chứng kiến sự gia tăng đáng kể trong xuất khẩu và nhập khẩu của Trung Quốc, điều này đã thúc đẩy cán cân thương mại và mang lại lợi ích cho đô la Úc và New Zealand. Tuy nhiên, dữ liệu từ Citibank cho thấy số lượt khởi hành của tàu container từ Trung Quốc đến Mỹ tiếp tục giảm, giảm 24.9% so với cùng kỳ năm ngoái tính đến ngày 3 tháng 9.
Chủ tịch Trung Quốc Tập Cận Bình sẽ tham dự một hội nghị thượng đỉnh BRICS trực tuyến do Brazil đăng cai vào ngày 8 tháng 9. Ông Tập dự kiến sẽ có một bài phát biểu quan trọng về các chính sách thương mại của Mỹ, với sự tham gia của Tổng thống Nga Vladimir Putin. Thủ tướng Ấn Độ Narendra Modi sẽ cử một đại diện cấp cao thay mặt mình.
Tại Nhật Bản, các công tác chuẩn bị đang được tiến hành cho một cuộc bỏ phiếu lãnh đạo trong Đảng Dân chủ Tự do (LDP) cầm quyền vào ngày 4 tháng 10. Thủ tướng Shigeru Ishiba đã tuyên bố từ chức vào cuối tuần sau kết quả yếu kém của LDP trong cuộc bầu cử tháng Bảy. Việc từ chức đã giảm bớt một số áp lực đối với chứng khoán trong nước, trong khi đồng yên Nhật mở cửa thấp hơn. GDP Quý 2 của Nhật Bản đã được điều chỉnh tăng lên 2.2%, đánh dấu quý tăng trưởng thứ năm liên tiếp. Chỉ số Topix đã tăng lên mức cao nhất từ trước đến nay, trong khi tăng trưởng GDP Quý 2 đạt +0.5% so với quý trước, tăng từ con số sơ bộ là +0.3%.
Tại Anh, các thỏa thuận trả lương đạt mức thấp nhất kể từ năm 2021, với cả việc tuyển dụng và tiền lương đều suy yếu. Ở những nơi khác, OPEC+ đã đồng ý tăng sản lượng dầu thêm 137,000 thùng mỗi ngày vào tháng Mười, mặc dù với tốc độ chậm hơn. Ả Rập Xê Út đã ưu tiên thị phần hơn là sự ổn định giá cả, bắt đầu dỡ bỏ một phần các đợt cắt giảm sản lượng trước đó. Động thái của OPEC+ đánh dấu sự khởi đầu của việc quay trở lại dần dần từ mức giảm lớn hơn 1.65 triệu thùng mỗi ngày vào đầu năm nay.
Đô la Mỹ vẫn chịu áp lực, giao dịch ở mức thấp nhất sáu tuần, trong khi đồng Euro chật vật trong bối cảnh lo ngại trước cuộc bỏ phiếu bất tín nhiệm đối với Thủ tướng Pháp. GBP/USD cũng yếu, bị ảnh hưởng bởi dữ liệu tiền lương yếu từ Anh. Trong khi đó, USD/JPY ban đầu tăng vọt nhưng đã giảm trở lại, và đô la Úc và New Zealand vẫn mạnh hơn. Đô la Canada (USD/CAD) thiếu một định hướng rõ ràng sau một xu hướng tăng năm ngày.
Vàng đã giảm bớt từ mức cao nhất mọi thời đại gần đây, trong khi dầu thô chấm dứt chuỗi ba ngày giảm giá, bật lên từ mức thấp nhất trong ba tuần. Trong không gian tiền điện tử, Bitcoin (BTC) và Ethereum (ETH) chật vật để duy trì đà tăng của ngày thứ Sáu, khi El Salvador đa dạng hóa dự trữ của mình bằng cách mua vàng sau 10 tháng. Trung Quốc cũng đang khám phá một stablecoin Nhân dân tệ hải ngoại để hỗ trợ việc quốc tế hóa đồng nhân dân tệ, trong khi các công ty ủng hộ tiền điện tử tiếp tục đa dạng hóa các khoản nắm giữ của họ ngoài BTC và ETH.
EURUSD vẫn chịu áp lực trước cuộc bỏ phiếu bất tín nhiệm hôm nay đối với Thủ tướng Pháp và cuộc họp của Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) vào thứ Năm, cũng như báo cáo Chỉ số Giá Tiêu dùng (CPI) của Mỹ. Tuy nhiên, một đồng Đô la Mỹ yếu hơn đã hạn chế sự biến động gần đây của đồng Euro.
Tương tự, GBPUSD đã trôi dạt xuống thấp hơn sau phiên giao dịch tích cực hôm thứ Sáu, do tiền lương yếu hơn của Anh làm dấy lên lo ngại về việc làm và nền kinh tế rộng lớn hơn. Điều này đã làm giảm khả năng có chính sách thắt chặt hơn từ Ngân hàng Trung ương Anh, vốn đã cố gắng tránh một động thái như vậy gần đây.
USDJPY bắt đầu tuần một cách tích cực, được thúc đẩy bởi kỳ vọng rằng Thủ tướng mới của Nhật Bản có thể áp dụng một lập trường ôn hòa hơn đối với Ngân hàng Trung ương Nhật Bản. Tuy nhiên, một sự không chắc chắn có thể có trước khi lựa chọn và các bản điều chỉnh mạnh mẽ đối với GDP Quý 2 của Nhật Bản, đánh dấu quý tăng trưởng thứ 10 liên tiếp, cùng với sự can thiệp của chính phủ vào thị trường trái phiếu, đã thách thức những người bán JPY.
Trung Quốc đã có một số động thái quan trọng trong tuần này, bao gồm cán cân thương mại tích cực, nới lỏng các hạn chế về mua nhà và tiếp tục thúc đẩy mua thêm vàng như một phần của chiến lược đa dạng hóa khỏi Đô la Mỹ. Ngoài ra, Trung Quốc đang chuẩn bị chỉ trích các chính sách thương mại của Mỹ tại hội nghị thượng đỉnh BRICS trực tuyến hôm nay. Với điều này, mặc dù có ít chất xúc tác trong nước, đô la Úc và New Zealand vẫn vững chắc hơn. Trong khi đó, USDCAD đã chững lại chuỗi năm ngày tăng giá khi sự phục hồi của mặt hàng xuất khẩu chủ chốt của Canada, dầu thô, đã giúp bù đắp tác động của dữ liệu việc làm yếu kém của Canada hôm thứ Sáu.
OPEC+ sẽ tăng sản lượng thêm 137,000 thùng mỗi ngày từ tháng Mười, một sự chậm lại đáng kể so với các đợt tăng hàng tháng lớn hơn khoảng 555,000 thùng/ngày vào tháng Chín và tháng Tám, và 411,000 thùng/ngày vào tháng Bảy và tháng Sáu. Quyết định này được đưa ra cùng với khả năng có thêm các lệnh trừng phạt đối với dầu thô của Nga sau một cuộc tấn công qua đêm vào Ukraine, điều này đã giúp kích hoạt sự phục hồi của giá dầu. Tuy nhiên, lượng tồn kho dầu gia tăng và những lo ngại về nhu cầu giảm, được thúc đẩy bởi sự thúc đẩy của ông Trump về việc khoan dầu trong nước nhiều hơn và khả năng dầu của Nga trở lại thị trường nếu một thỏa thuận hòa bình Nga-Ukraine đạt được, tiếp tục thách thức triển vọng tăng giá của giá năng lượng.
Vàng đã thoái lui khỏi mức cao kỷ lục khoảng 3,600 USD, bất chấp việc El Salvador và Trung Quốc tăng cường mua vào. Sự sụt giảm này dường như là một sự củng cố lành mạnh sau đợt tăng ấn tượng của tuần trước, vốn đánh dấu cú tăng mạnh nhất kể từ giữa tháng Năm.
Trong khi đó, Bitcoin (BTC) phải đối mặt với những thách thức từ những lo ngại về khả năng chậm lại trong việc mua vào của các quỹ ETF tổ chức, các đợt điều chỉnh kỹ thuật và những lo ngại địa chính trị kéo dài, bất chấp việc báo cáo tuần tăng giá đầu tiên sau bốn tuần. Ethereum (ETH) vẫn chịu áp lực trong tuần thứ hai liên tiếp, tiếp tục đà giảm từ mức cao nhất mọi thời đại, khi nó củng cố sau một đợt tăng mạnh vào tháng Tám.
Mặc dù lịch kinh tế khá mỏng, chỉ có Sản xuất Công nghiệp tháng Tám của Đức và Chỉ số Niềm tin Nhà đầu tư Sentix tháng Chín của EU trong chương trình nghị sự, sự khởi đầu của hội nghị thượng đỉnh BRICS trực tuyến và cuộc bỏ phiếu bất tín nhiệm của Pháp có khả năng sẽ khiến các nhà giao dịch luôn cảnh giác.
Ngoài ra, một tâm trạng thận trọng trước sự kiện Apple vào thứ Ba, cuộc họp của ECB, dữ liệu CPI của Mỹ vào thứ Năm, và các báo cáo thu nhập của Mỹ trong tuần này có thể làm giảm sự lạc quan của thị trường và đè nặng lên các tài sản rủi ro, cho phép Đô la Mỹ phục hồi một số tổn thất của tuần trước.
Điều này có thể thách thức những người mua dầu thô và kéo vàng ra xa hơn khỏi mức cao nhất mọi thời đại, đồng thời cũng hạn chế các biến động của tiền điện tử.
Do đó, EURUSD và GBPUSD có khả năng sẽ vẫn chịu áp lực, nhưng USDJPY có thể trôi dạt xuống thấp hơn do vị thế trú ẩn an toàn truyền thống của nó. Các đồng tiền Antipodean có thể duy trì sức mạnh gần đây, được hỗ trợ bởi tin tức từ Trung Quốc, trừ khi Đô la Mỹ mạnh lên một cách đột ngột. Trong khi đó, cổ phiếu có thể nhích xuống thấp hơn.
Chúc bạn giao dịch nhiều may mắn !
