Emas berlegar pada paras tertinggi tujuh minggu sebagai petunjuk tambahan inflasi AS yang lebih lemah dilihat

Sentimen pasaran kekal suram awal Jumaat apabila peniaga mencari lebih banyak petunjuk untuk mengesahkan pemotongan kadar awal Rizab Persekutuan (Fed), terutamanya selepas inflasi AS yang mengecewakan hari sebelumnya mendorong pertaruhan penurunan kadar dan menenggelamkan Dolar AS. Selain daripada kebimbangan pra-data, tajuk berita geopolitik bercampur dan turun naik dalam pasaran Jepun juga menghalang pedagang daripada mengambil bahagian.

Yang berkata, Indeks Dolar AS (DXY) menandakan kemerosotan besar selepas tolok inflasi utama AS bagi bulan Jun, iaitu Indeks Harga Pengguna (CPI), menandakan kenaikan paling perlahan dalam setahun. Walau bagaimanapun, sentimen bercampur-campur dan penyatuan pra-data membolehkan dolar AS menjilat lukanya sejak akhir-akhir ini.

EURUSD menyegarkan semula paras tertinggi bulanannya dan GBPUSD meningkat ke paras tertinggi sejak Julai 2023 di tengah-tengah kelemahan Dolar AS yang meluas, sebelum menandakan langkah pembetulan sejak akhir-akhir ini. Pada baris yang sama, USDJPY jatuh teruk apabila pegawai Jepun mengambil kesempatan daripada kejatuhan USD dan campur tangan untuk mempertahankan Yen yang merosot sebelum ini.

AUDUSD dan NZDUSD juga kekal di hadapan tetapi kekurangan momentum menaik pada awal Jumaat walaupun data perdagangan China lebih kukuh.

Sementara itu, USDCAD muncul sebagai pengecualian dan mencatatkan penutupan positif harian sambil melantun garis sokongan penting.

Minyak Mentah mencetak tiga hari kemenangan berturut-turut sambil menjangkau kenaikan mingguan kelima berturut-turut manakala harga Emas melihat aliran menaik tiga minggu selepas meningkat paling banyak sejak awal Mac, membuat pusingan ke paras tertinggi tujuh minggu pada masa akhbar.

Mata wang kripto secara mengejutkan kekurangan momentum dan gagal menceriakan kejatuhan Dolar AS apabila pasangan peringkat teratas BTCUSD dan ETHUSD ditutup dengan kerugian sederhana pada hari Khamis. Semasa mengesan pemangkin, data dalam rantaian bercampur dan pendirian keras Presiden AS Joe Biden terhadap pemain pasaran crypto boleh dipertanggungjawabkan.

Berikut ialah langkah terkini aset utama:

• Minyak mentah WTI meningkat untuk hari ketiga berturut-turut sambil mencatatkan kenaikan sederhana sekitar $83.20 pada masa akhbar.
• Emas melonjakkan kemenangan berturut-turut tiga hari pada paras tertinggi tujuh minggu, turun 0.45% sehari kepada $2,405 selewat-lewatnya.
• Indeks USD menyaksikan sekitar 104.50 selepas jatuh ke paras terendah lima minggu pada hari sebelumnya.
• Wall Street ditutup bercampur-campur dan momentum yang diuji dalam pasaran Asia-Pasifik. Yang berkata, ekuiti di Britain dan Eropah mencetak keuntungan sederhana pada waktu dagangan awal.
• BTCUSD dan ETHUSD kedua-duanya mengurangkan keuntungan mingguan masing-masing sekitar $57,300 dan $3,100 semasa kami menulis.

Inflasi AS menyokong pertaruhan Fed dovish dan menenggelamkan Dolar AS…

Indeks Dolar AS (DXY) menandakan kejatuhan harian terbesar dalam sebulan selepas Indeks Harga Pengguna (IHP) AS mencetak kenaikan paling perlahan sejak Julai 2023. Turut membebani Greenback adalah cetakan lembut IHP Teras dan kebanyakannya perbincangan Fed yang dovish . Sebagai alternatif, peningkatan yang dialu-alukan dalam Tuntutan Pengangguran Permulaan AS, Defisit Belanjawan Persekutuan dan CPI median Fed Cleveland cuba mempertahankan Greenback tetapi gagal.

Presiden Fed Chicago Austin Goolsbee menyampaikan rasa gembira dengan tekanan inflasi yang semakin berkurangan sambil secara tidak langsung mempromosikan idea pemotongan kadar pada akhir 2024. Penggubal dasar itu juga menolak kebimbangan mengenai 'terlalu panas' ekonomi AS dan mempertahankan langkah dasar semasa.

Pada baris yang sama, Presiden baharu St Louis Federal Reserve Alberto Musalem berkata bahawa data CPI menunjukkan 'menggalakkan kemajuan selanjutnya'. Tambahan pula, Presiden Fed San Francisco Mary Daly juga menyokong, "beberapa pelarasan dasar" sambil memetik angka inflasi baru-baru ini sebagai melegakan.

Selepas petunjuk inflasi AS yang lemah, agensi penarafan global Fitch memetik keyakinan yang mencukupi untuk mula mengurangkan kadar faedah semakin hampir. Gergasi penarafan itu, bagaimanapun, turut menyebut, "Rizab Persekutuan berkemungkinan mahu melihat cetakan serupa pada Ogos dan September sebelum menarik pencetus pada penurunan kadar pertama itu."

Nombor perdagangan Jun China menunjukkan hasil yang memberangsangkan apabila Imbangan Perdagangan tajuk utama bertambah baik dalam terma USD dan CNY. Perlu diingat bahawa sidang kemuncak Pertubuhan Perjanjian Atlantik Utara (NATO) selama tiga hari di Washington mengkritik pakatan China dengan Rusia. Para peserta juga berbincang untuk menuntut semula beberapa infrastruktur milik China di Eropah, yang seterusnya mencabar mood risiko sebelum ini dan membenarkan penurunan Dolar AS untuk berehat.

EURUSD meningkat ke paras tertinggi lima minggu sebelum cetakan lebih lembut Indeks Harga Borong (WPI) Jerman mencabar kenaikan harga Euro. Pada garis yang sama, GBPUSD melonjak ke paras tertinggi sejak Julai 2023 menjelang pengunduran Jumaat di tengah-tengah pasaran yang tidak bersemangat.

Semasa Dolar AS tenggelam dalam kekecewaan CPI, Jepun membuat langkah bijak untuk mempertahankan Yen melalui campur tangan pasaran dan menggandakan kejatuhan USDJPY. Dengan itu, matawang Yen menandakan kejatuhan harian terbesar sejak awal Mei. Walau bagaimanapun, pada awal hari itu, Pengeluaran Perindustrian dan Penggunaan Kapasiti Jepun menandakan angka yang memberangsangkan untuk Mei manakala tinjauan suku tahunan Bank of Japan (BoJ) mendapati lebih banyak isi rumah menjangkakan harga lebih tinggi pada tahun hadapan, yang membenarkan sebut harga itu menjilat lukanya.

AUDUSD meningkat ke paras tertinggi baru sejak awal Januari di tengah-tengah kelemahan luas USD. Dengan berbuat demikian, pasangan Aussie mengabaikan Jangkaan Inflasi Pengguna yang lebih lemah di rumah. Bagaimanapun, cetakan positif nombor dagangan China membantu pasangan barometer risiko untuk kekal lebih kukuh pada paras tertinggi berbilang hari akhir-akhir ini. Bergerak, NZDUSD membalikkan kerugian pertengahan minggu selepas kejatuhan Dolar AS tetapi bergelut untuk mengekalkan kenaikan data bercampur di rumah. Walau bagaimanapun, Jualan Kad New Zealand untuk Jun bertambah baik tetapi bacaan akhir PMI Pembuatan Jun merosot lebih rendah di bawah 50.0 dan mencabar pemulihan pasangan Kiwi yang ditandakan pada hari Khamis.

Sebagai alternatif, USDCAD menentang arah aliran sambil mencatatkan positif setiap hari walaupun Dolar AS menurun dan harga Minyak Mentah yang lebih kukuh, eksport utama Kanada. Bagaimanapun, pasangan mata wang Loonie jatuh ke paras terendah dalam tiga bulan sebelum berundur daripada 1.3585 dan berakhir dengan positif.

Minyak Mentah berjaya menceriakan kelemahan Dolar AS, serta suasana mengambil risiko, kerana ia melanjutkan lantunan pertengahan minggu daripada paras terendah dua minggu. Bagaimanapun, berita daripada Agensi Tenaga Antarabangsa (IEA) mencabar pembeli emas hitam kerana ia mengekalkan permintaan minyak 2024 tidak berubah sambil menjangkakan kejatuhan pada penggunaan 2025 disebabkan kebimbangan China.

Emas menandakan lonjakan harian terbesar sejak 01 Mac selepas data inflasi AS mendorong pertaruhan penurunan kadar Fed. Dengan berbuat demikian, logam berharga meningkat kepada paras tertinggi tujuh minggu sambil menjangkau kenaikan mingguan ketiga berturut-turut. Selain daripada langkah yang diterajui CPI AS, harapan untuk menyaksikan lebih banyak permintaan pelaburan untuk XAUUSD juga mendorong harga jongkong. Bagaimanapun, perwakilan dari London Bullion Market Association (LBMA) dan World Gold Council (WGC) menyokong untuk mempertimbangkan semula Emas sebagai aset cair berkualiti tinggi di bawah Basel 3.

• Belian kukuh: USDCAD, USDJPY, Dolar AS, Silver
• Jualan kukuh: AUDUSD, NZDUSD, GBPUSD
• Beli: BTCUSD, ETHUSD, Nasdaq, Gold, DJI30, USDCNH
• Jual: DAX, FTSE 100, EURUSD, Minyak Mentah

Data PPI AS, UoM dikaji untuk kemungkinan penyatuan USD…

Walaupun Indeks Dolar AS (DXY) nampaknya ditetapkan dengan baik untuk kerugian mingguan kedua, Indeks Harga Pengeluar AS untuk bulan Jun dan bacaan awal data tertumpu pengguna Julai dari University of Michigan (UoM) akan diperhatikan untuk kemungkinan penyatuan Kerugian Greenback. Walau bagaimanapun, PPI dan nombor PPI Teras berkemungkinan pulih dan Indeks Sentimen Pengguna UoM juga dijangka bertambah baik. Walau bagaimanapun, jangkaan kelembutan dalam jangkaan inflasi mungkin memberikan tekanan menurun ke atas USD. Di tempat lain, data CPI India dan perumahan Kanada, serta berita berisiko tentang Rusia dan Timur Tengah, juga akan menghiburkan pedagang momentum.

Secara keseluruhan, pedagang akan mencari lebih banyak petunjuk untuk mengesahkan pemotongan kadar awal Fed, yang jika disahkan akan memberikan kekuatan tambahan kepada penurunan Dolar AS.

Semoga keuntungan perdagangan bersama anda!