Sentimen pasaran bertambah positif pada awal Khamis, meneruskan momentum optimistik dari Rabu selepas sentimen suram yang ketara pada Selasa. Perbaikan ini disokong oleh data ekonomi AS yang lebih kukuh, kebimbangan penutupan kerajaan yang semakin reda, kemajuan dalam rundingan perdagangan AS–China, serta pandangan Federal Reserve (Fed) yang lebih seimbang.
Laporan ADP Employment Change bagi Oktober meningkat kepada 42K, melebihi jangkaan 32K dan pulih daripada -39K pada September. Manakala ISM Services PMI meningkat kepada 52.4, mengatasi jangkaan 50.8 dan bacaan sebelumnya 50.0, sekali gus menandakan paras tertinggi lapan bulan. Data yang lebih baik ini mengurangkan kebimbangan mengenai pasaran pekerjaan dan aktiviti ekonomi AS, namun pada masa yang sama mengurangkan jangkaan pemotongan kadar Fed pada Disember, lalu menyokong pengukuhan Dolar AS dan hasil bon Perbendaharaan.
Selepas data diterbitkan, kebarangkalian pemotongan kadar Fed pada Disember jatuh kepada 60% daripada 68%. Pasangan USD/JPY melonjak semula daripada 152.97 kepada 154.10, sementara pasaran saham pulih selepas jualan besar pada Selasa. Russell 2000 naik 1.8%, dipimpin oleh sektor biotek, syarikat penerbangan, cip dan Tesla, sementara Nvidia menghapuskan keuntungan awalnya. Bon pula melemah kerana data ekonomi yang kukuh.
Donald Trump berkata beliau menjangkakan pertumbuhan KDNK suku ketiga sekitar 4.2% atau lebih tinggi. Pegawai Fed, Miran, menyifatkan laporan ADP sebagai “kejutan yang dialu-alukan.” Harga minyak jatuh selepas inventori minyak mentah AS meningkat dengan ketara, ditambah pula dengan komen Trump mengenai sasaran harga petrol USD 2 seliter.
EIA melaporkan peningkatan inventori minyak mentah mingguan sebanyak 5.202 juta tong, jauh melebihi jangkaan 603K.
Mahkamah Agung AS mendengar hujahan mengenai kuasa tarif Presiden, di mana beberapa hakim lantikan Republikan dilihat skeptikal terhadap kesahan tarif tersebut, yang akhirnya menyokong saham pengeluar automotif. Qualcomm dijadualkan mengumumkan keputusan pendapatan selepas pasaran ditutup.
Menurut The Wall Street Journal, Washington masih belum memutuskan sama ada dasar Venezuela bertujuan menyingkirkan Presiden Nicolás Maduro atau hanya mendapatkan konsesi baharu. Trump terus mempertimbangkan pilihan ketenteraan, daripada sekatan lebih ketat hingga serangan langsung, namun buat masa ini beliau lebih cenderung kepada tekanan berperingkat serta operasi anti-penyeludupan dadah, termasuk operasi terbaru di Pasifik Timur pada Selasa.
Setiausaha Pengangkutan AS, Sean Duffy, memberi amaran bahawa sistem penerbangan semakin berisiko berikutan penutupan kerajaan, selepas nahas pada Selasa yang meragut sebelas nyawa. AS juga akan mengurangkan operasi penerbangan di 30 lapangan terbang tersibuk bermula Jumaat.
Indeks saham AS ditutup lebih tinggi, namun hanya mengimbangi sebahagian kerugian pada Selasa.
Optimisme di Asia mula pudar selepas China melarang cip kecerdasan buatan (AI) luar negara dalam pusat data pembiayaan kerajaan bagi mengukuhkan industri domestik. Reuters melaporkan langkah ini menekan pengeluar cip AS seperti Nvidia, tetapi memberi kelebihan kepada Huawei. China turut menyokong yuan melalui penetapan kadar harian yang lebih kukuh oleh PBoC.
Axios melaporkan bahawa CEO Nvidia, Jensen Huang, memberi amaran bahawa AS berisiko tewas dalam perlumbaan AI kepada China akibat ketidaktentuan peraturan, dan menyeru pelaburan lebih pantas dalam infrastruktur, tenaga dan penyelidikan.
AS dan Jepun akan bersama-sama mengkaji perlombongan logam nadir berhampiran Pulau Minamitori, dengan Jepun memulakan ujian tahun depan untuk mengurangkan kebergantungan pada China. Jepun juga akan mengetatkan peraturan pelaburan asing dan menubuhkan panel keselamatan seperti di AS.
Pemimpin Parti Inovasi Jepun, Hidetaka Fujita, berkata terlalu awal untuk Bank of Japan (BoJ) menaikkan kadar faedah, menekankan keperluan kestabilan dasar ketika kos tinggi dan pemulihan masih rapuh. Beliau mengesahkan tiada kenaikan cukai untuk membiayai perbelanjaan pertahanan yang dipercepatkan.
S&P Global Services PMI Jepun bagi Oktober berada pada 53.1, sedikit turun dari 53.3. Upah sebenar jatuh 1.4% YoY pada September, penurunan sembilan bulan berturut-turut.
Di UK, Services PMI akhir Oktober meningkat kepada 52.3 daripada 51.1 (awal), dan Composite PMI meningkat kepada 52.2. TD Securities menjangkakan pemotongan kadar BoE yang kecil, mengekalkan nada berhati-hati dan tekanan berterusan pada GBP.
Australia mencatat lebihan dagangan 3.938 bilion, sedikit di bawah jangkaan 4.0 bilion.
Gabenor RBNZ, Christian Hawkesby, berkata peningkatan kadar pengangguran adalah sejajar dengan jangkaan dan menggambarkan kitaran ekonomi. Sistem kewangan kekal berdaya tahan.
Gabenor Bank of Canada, Tiff Macklem, menegaskan bahawa dasar monetari tidak dapat menyelesaikan perubahan struktur akibat tarif AS.
Indeks Dolar AS (DXY) meningkat ke paras tertinggi sejak akhir Mei tetapi berundur selepas menghampiri rintangan purata pergerakan 200 hari. Ini membenarkan pemulihan aset berisiko, termasuk saham, mata wang antipodean, dan kripto.
EURUSD pulih daripada paras terendah tiga bulan pada Rabu didorong oleh data PMI Eropah yang lebih kukuh berserta angka PPI bercampur-campur. Pasangan ini kekal stabil pada awal Khamis menjelang Persidangan Dasar Monetari Tahunan ECB di Frankfurt.
USDJPY bergerak dalam julat dan sedikit lebih rendah, dipengaruhi campuran data Jepun serta perbincangan mengenai potensi kenaikan kadar BoJ, selain tarikan Yen sebagai aset selamat.
GBPUSD meneruskan pemulihan pada Rabu daripada paras terendah sejak awal April, meningkat untuk hari kedua berturut-turut apabila sentimen berhati-hati yang lebih positif dan jangkaan bahawa Bank of England (BoE) tidak akan memotong kadar faedah menyokong pasangan ini. Pemulihan ini turut disokong oleh data PMI UK yang lebih baik serta penantian menjelang pembentangan bajet tahunan UK pada 26 November.
Tajuk berita positif mengenai rundingan perdagangan AS–China, kelemahan Dolar AS, dan harapan penamatan awal penutupan kerajaan AS membantu mata wang antipodean AUDUSD dan NZDUSD pulih daripada kejatuhan sebelum ini. Namun, penurunan harga minyak mentah dan kenyataan bercampur-campur daripada Gabenor Bank of Canada, Tiff Macklem, membebankan Dolar Kanada, menyebabkan USDCAD menyusut daripada paras tertinggi tujuh bulan.
Sementara itu, Gabenor Reserve Bank of New Zealand, Christian Hawkesby, menolak pandangan dovish, membantu NZDUSD kekal stabil disebalik kelemahan Dolar AS.
Kelemahan Dolar AS dan sentimen pasaran yang bertambah baik menyokong emas, yang mencatat kenaikan sederhana selepas menamatkan penurunan tiga hari pada Rabu. Minyak mentah juga menunjukkan pemulihan kecil selepas dua hari kejatuhan, namun peningkatan mengejut dalam inventori minyak AS menghadkan kenaikannya, kerana pedagang menilai isyarat permintaan dan penawaran yang bercampur.
Saham Asia-Pasifik mengikuti peningkatan sederhana Wall Street, sementara Bitcoin (BTC) dan Ethereum (ETH) gagal meneruskan pemulihan hari sebelumnya daripada paras terendah beberapa minggu. Pedagang kripto menunggu pemangkin baharu bagi mengukuhkan momentum positif.
Tumpuan pasaran kini terarah kepada Persidangan Tahunan ECB, Keputusan Kadar Faedah Bank of England (BoE), dan ucapan Gabenor Bank of Canada, Tiff Macklem.
Dengan Dolar AS melemah dari paras SMA 200-hari dan sentimen pasaran bertambah baik, emas, kripto dan saham dijangka meneruskan peningkatan dalam keadaan tiada pemangkin besar baharu.
GBPUSD berpotensi meneruskan pemulihan selagi BoE tidak memberi isyarat berhati-hati. EURUSD dijangka kekal stabil, manakala USDJPY mungkin menyusut lebih jauh. AUDUSD, NZDUSD dan USDCAD dijangka bergerak bercampur, seiring dengan harga minyak mentah.
Semoga keuntungan perdagangan bersama anda!
