मंगलवार की शुरुआत में वैश्विक वित्तीय बाज़ार ज़्यादातर अनिश्चित बने हुए हैं। इसकी वजह अमेरिका के महंगाई के आँकड़ों और Fed चेयर पॉवेल के भाषण वाले अहम सप्ताह की सुस्त शुरुआत है। बड़े आँकड़ों और घटनाओं से पहले हल्का आर्थिक कैलेंडर, साथ ही चीन और मध्य पूर्व से जुड़ी जोखिम की मिली-जुली ख़बरें भी ट्रेडिंग के रुझान को सीमित कर सकती हैं।
इस पृष्ठभूमि में, सोमवार को कमजोर सत्र के बाद अमेरिकी डॉलर दबाव में है। आज के अमेरिकी Producer Price Index (PPI) और फ़ेड चेयर Jerome Powell के भाषण से पहले यील्ड में ठहराव और सतर्क माहौल के बीच डॉलर पर दबाव बना हुआ है।
अमेरिकी डॉलर में ठहराव से EURUSD और GBPUSD में मामूली बढ़त आई है, हालांकि हाल के दिनों में उनमें ऊपर जाने की रफ्तार नहीं रही। इसके उलट, USDJPY ने रुझान के विपरीत चाल दिखाई और जापानी येन (JPY) में नई मजबूती का संकेत देने वाले आंकड़ों और घटनाओं को नज़रअंदाज़ किया।
मिश्रित कारकों के चलते AUDUSD और NZDUSD को स्पष्ट दिशा नहीं मिल रही है। वहीं, कच्चे तेल की मज़बूत कीमतों को नज़रअंदाज़ करते हुए USDCAD ने सप्ताह की शुरुआत में आई रिकवरी को आगे बढ़ाया है। इसके अलावा, घरेलू स्तर पर स्पष्ट कारकों की कमी के बीच USDCHF में भी धीरे-धीरे बढ़त जारी है।
दूसरी ओर, Gold में खरीदारी बढ़ने से पिछले दिन की गिरावट की भरपाई हुई, जबकि सोमवार को तीन हफ़्तों में सबसे बड़ी बढ़त के बाद Crude Oil दबाव में रहा।
क्रिप्टोकरेंसी की बात करें तो BTCUSD और ETHUSD, दोनों की तीन दिन की रिकवरी थम गई। ऐसा तब हुआ जब बड़े संस्थागत निवेशकों ने अपनी होल्डिंग बेच दी और एसेट प्रोवाइडर्स के प्रति अमेरिकी सीनेटरों की नापसंदगी के बावजूद, न्याय विभाग (DoJ) की सख़्त नीतियों पर ध्यान नहीं दिया।
प्रमुख एसेट्स में हालिया उतार-चढ़ाव इस प्रकार हैं:
ट्रेडर्स इस हफ़्ते के अहम आँकड़ों और घटनाओं की तैयारी कर रहे हैं और मंगलवार की शुरुआत में हफ़्ते की शुरुआत वाले रुझान उलट रहे हैं। इसी दौरान, हफ़्ते की शुरुआत में कमजोर प्रदर्शन के बाद अमेरिकी डॉलर इंडेक्स (DXY) में मामूली बढ़त आई, खासकर साप्ताहिक बढ़त दर्ज करने के बाद। डॉलर की हालिया मज़बूती का संबंध हॉकिश Fed को लेकर चिंताओं, महँगाई के सकारात्मक संकेतों और भू-राजनीतिक खबरों के मिले-जुले रुख से भी हो सकता है।
हालांकि, न्यूयॉर्क फ़ेडरल रिज़र्व (Fed) की एक साल और पांच साल की महंगाई की उम्मीदें बढ़कर क्रमशः 3.3% और 2.8% हो गईं, जबकि पहले ये 3.0% और 2.6% थीं। वहीं, तीन साल की महंगाई की उम्मीद पिछले सप्ताह 2.9% से घटकर 2.8% हो गई।
दूसरी ओर, अमेरिकी वित्त मंत्री जेनेट येलेन ने ऊंची दरों को लेकर असहजता जताते हुए एक बार फिर विरोधाभासी संकेत दिए। नीति निर्माता ने कहा कि अमेरिकी राष्ट्रपति जो बाइडेन की प्राथमिकता महंगाई को कम करना है। वहीं, Fed के उपाध्यक्ष फिलिप एन. जेफ़रसन ने भी कहा कि महंगाई कम होने तक नीतिगत दर को प्रतिबंधात्मक स्तर पर बनाए रखना उचित है।
ध्यान देने वाली बात है कि अमेरिका की ट्रेज़री सेक्रेटरी येलन की चीन-अमेरिका तनाव का ज़िक्र करने वाली टिप्पणियों से आज के अहम डेटा/इवेंट्स से पहले अमेरिकी डॉलर को मज़बूती मिल रही है। पूर्व Fed प्रमुख येलन ने कहा, “हम चीन के साथ अपने ट्रेड और निवेश संबंधों को महत्व देते हैं, लेकिन कुछ ऐसे क्षेत्र हैं जहां चीन के साथ हमारे मतभेद हैं।”
दूसरी ओर, जापान ने अप्रैल के PPI डेटा में सुधार की जानकारी दी है और Bank of Japan (BoJ) से ब्याज दरें और बढ़ाने की मांग की है। इसी बीच, International Monetary Fund (IMF) ने कहा, “जापान की अल्पकालिक नीतिगत ब्याज दर में आगे की बढ़ोतरी धीरे-धीरे होनी चाहिए और यह डेटा पर निर्भर होनी चाहिए।” ध्यान देने वाली बात है कि जापान के वित्त मंत्री सनिचि सुज़ुकी ने मुद्रा में स्थिर उतार-चढ़ाव की वकालत की और USDJPY पेयर को निचला सहारा दिया। इसके चलते G10 करेंसी पेयर में येन पेयर सबसे ज़्यादा चढ़ा।
न्यूज़ीलैंड की रिटेल कार्ड बिक्री के मिले-जुले आंकड़ों और ऑस्ट्रेलिया की रोज़गार रिपोर्ट से पहले सतर्क माहौल के कारण NZDUSD और AUDUSD में उतार-चढ़ाव सीमित है। वहीं, कच्चे तेल की मज़बूत कीमतों और शुक्रवार की बेहतर कनाडाई रोज़गार रिपोर्ट के बावजूद, Bank of Canada (BoC) को लेकर नरम नीति के झुकाव से USDCAD पर दबाव है। इसके अलावा, 2024 की दूसरी तिमाही (Q2) के लिए स्विस SECO Consumer Confidence में सुधार के बावजूद USDCHF में मामूली बढ़त आई है। इसकी वजह SNB के चेयरमैन Thomas Jordan के वे बयान हो सकते हैं, जिनमें Swiss National Bank (SNB) की ओर से और दर कटौतियों का संकेत दिया गया था।
अप्रैल के लिए जर्मनी की महंगाई के अंतिम आंकड़ों में कोई बदलाव न होने के बीच EURUSD में सुस्ती बनी हुई है। वहीं, मिश्रित UK रोज़गार रिपोर्ट के बावजूद GBPUSD ने दिन की शुरुआत में हुए नुकसान की भरपाई कर ली। रिपोर्ट में बेरोज़गारी दर बढ़ी, वेतन वृद्धि मज़बूत रही और Claimant Count Change में बढ़ोतरी हुई।
Fed चेयर Jerome Powell के सख़्त बयानों और मज़बूत US PPI की उम्मीद में ट्रेडर्स US Dollar की ओर दौड़े, जिससे सोने की कीमतों में दिन की शुरुआती बढ़त कम हो गई। इससे Crude के खरीदारों पर भी दबाव पड़ा। इससे पहले, US Dollar की कमजोरी, मध्य पूर्व में भू-राजनीतिक तनाव और चीन से और प्रोत्साहन मिलने की उम्मीदों के सहारे Crude ने पिछले दिन भारी दैनिक बढ़त दर्ज की थी।
आगे, एम्स्टर्डम में नीदरलैंड्स के फ़ॉरेन बैंकर्स एसोसिएशन में Fed चेयर पॉवेल का भाषण ख़ास ध्यान आकर्षित करेगा। अगर अमेरिकी केंद्रीय बैंक के प्रमुख सख़्त मौद्रिक नीति का समर्थन करते हैं और ब्याज दरों में कटौती की संभावना को कम करते हैं, तो अमेरिकी डॉलर को फिर मज़बूती मिल सकती है। हालाँकि, पॉवेल के सख़्त रुख़ के बावजूद बाज़ार में अमेरिकी डॉलर के खरीदारों की बेचैनी दिखी है—जब तक कि वह सितंबर में दरों में कटौती की संभावना को कम न करें। इससे अमेरिकी PPI के मज़बूत आँकड़े और जोखिम से बचने वाला माहौल USD के खरीदारों को समर्थन देने के लिए ज़रूरी हो जाते हैं।
दूसरी ओर, ऑस्ट्रेलिया का वार्षिक बजट AUD खरीदारों को प्रभावित कर सकता है। लेकिन रिज़र्व बैंक ऑफ़ ऑस्ट्रेलिया (RBA) के सख़्त रुख अपनाने की क्षमता को लेकर संदेह और चीन की समस्याएं ऑस्ट्रेलियाई करेंसी पेयर पर दबाव डाल सकती हैं।
आपकी ट्रेडिंग किस्मत आपका साथ दे!
